Pulga tortilgan daromadlilik kalkulyatori

Ushbu kalkulyator haqida

Pulga tortilgan daromadlilik normasi (MWRR), uni dollarga tortilgan daromadlilik deb ham atashadi, portfelga kirayotgan va undan chiqayotgan pul oqimlarining hajmi hamda vaqtini hisobga oladigan (bu soddalashtirilgan variantda — davr oʻrtasiga tushadi deb faraz qilinadigan yagona hissa), IRR uslubidagi investitsiya samaradorligi oʻlchovidir; fond menejerlarini taqqoslash uchun ishlatiladigan vaqtga tortilgan daromadlilik koʻrsatkichi esa hissalar va yechib olishlarning taʼsirini butunlay chiqarib tashlaydi. MWRR barcha pul oqimlarining (boshlangʻich qoldiq, davr oʻrtasidagi hissalar yoki yechib olishlar va yakuniy qoldiq) joriy qiymati nolga tenglashadigan yagona diskont stavkasini topish orqali yechiladi va bu odatda yopiq koʻrinishdagi formula bilan emas, balki iterativ bisektsiya yoki Nyuton usuli yordamida amalga oshiriladi.

Xususiy investorlar, moliyaviy maslahatchilar va nafaqa rejalashtiruvchilari MWRR koʻrsatkichini afzal koʻradi, chunki u investorning oʻz puli bilan aslida nima roʻy berganini aks ettiradi: agar siz bozor koʻtarilishidan sal oldin katta hissa qoʻshgan boʻlsangiz, MWRR bu toʻgʻri tanlangan vaqt uchun sizga baho beradi, vaqtga tortilgan daromadlilik esa bermaydi. Shu sababli “pul oqimlarim vaqtidan qatʼi nazar, asosiy strategiya qanchalik yaxshi ishladi” degan emas, “mening haqiqiy hisobim qanchalik yaxshi natija berdi” degan savolga javob izlayotgan kishi uchun aynan shu raqam shaxsan koʻproq ahamiyatlidir.

Bu kalkulyator boshlangʻich qoldigʻingizni, davr oʻrtasida qilingan deb faraz qilinadigan hissani, yakuniy qoldigʻingizni va yillar sonini olib, IRR uslubidagi bisektsiya yechimi orqali pulga tortilgan yillik daromadlilikni qaytaradi.