Hitel törlesztése vagy befektetés kalkulátor

Erről a kalkulátorról

Az, hogy a szabad pénzt jobb-e hiteltörlesztésre fordítani vagy a piacra tenni, végső soron egy garantált hozam és egy várható hozam összevetésén múlik: minden adósságtörlesztésre fordított dollár biztos, kockázatmentes hozamot ér, amely megegyezik az adott tartozás kamatlábával, míg minden befektetett dollár bizonytalan hozamot hoz, amelyet előbb az adókkal, sőt vitathatóan a veszteség kockázatával is korrigálni kell. Ha a befektetése várható adózás utáni hozama meghaladja a tartozása kamatlábát, papíron a befektetés nyer — a törlesztés útja viszont teljesen megszünteti a kockázatot, aminek van értéke, még ha a puszta matematika ezt nem is fejezi ki.

A pénzügyi tervezők és a hétköznapi adósok folyamatosan elvégzik ezt az összehasonlítást, különösen hitelkártya-tartozásnál (gyakran 20% feletti THM, amelyet szinte semmilyen diverzifikált befektetés nem ver meg megbízhatóan) szemben az alacsony kamatozású jelzálog- vagy diákhitellel (amely gyakran a részvénypiac hosszú távú átlaghozama alatt van), ahol a „helyes” válasz a kamatláb függvényében teljesen megfordulhat. Az adózás utáni korrekció is számít — a befektetési nyereség adóköteles, így egy névleges 8%-os hozam nettó módon inkább 6%-ként viselkedhet a tőkenyereségadó után, ami megváltoztatja az összehasonlítást.

Ez a kalkulátor a szabad pénzét, a tartozása kamatlábát és a várható befektetési hozamát (adókorrekcióval együtt) veszi alapul, és megmutatja, melyik úton marad több pénze, így ökölszabály helyett a számok alapján dönthet.