Kalkulator Rasio Informasi

Tentang kalkulator ini

Rasio informasi (IR) mengukur keterampilan seorang manajer portofolio: IR = (return portofolio − return benchmark) ÷ tracking error, dengan tracking error adalah deviasi standar dari kelebihan return (aktif) tersebut dari waktu ke waktu. Rasio ini menjawab pertanyaan yang spesifik — bukan hanya apakah seorang manajer mengungguli benchmark, tetapi seberapa konsisten mereka melakukannya relatif terhadap risiko yang diambil untuk menyimpang darinya.

Investor institusional, analis dana, dan konsultan menggunakan rasio informasi untuk membandingkan manajer aktif dan mengevaluasi mandat, karena IR yang tinggi menandakan keterampilan yang dapat diulang dan bukan taruhan yang beruntung. Ini adalah sepupu dari rasio Sharpe dalam manajemen aktif: rasio Sharpe menggunakan total return di atas suku bunga bebas risiko dibagi dengan volatilitas total, sementara rasio informasi mengisolasi kinerja relatif terhadap benchmark yang dipilih. Masukkan return portofolio, return benchmark, dan tracking error untuk menghitungnya.